11月29日晚間，山西漳澤電力股份有限公司發(fā)布公告稱(chēng)，經(jīng)證監(jiān)會(huì)上市公司并購(gòu)重組審核委員會(huì)今年第32次工作會(huì)議審核，該公司發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)之重大資產(chǎn)重組并募集配套資金暨關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)獲得無(wú)條件通過(guò)。這標(biāo)志著同煤集團(tuán)重組漳澤電力終獲成功，成為我省以資本市場(chǎng)為紐帶、推動(dòng)煤電聯(lián)營(yíng)和煤電一體化可資借鑒的范本。
作為中國(guó)電力投資集團(tuán)控股的一家上市公司，漳澤電力近年來(lái)由于“市場(chǎng)煤、計(jì)劃電”等矛盾和周期性因素影響，深陷發(fā)展困局，2010年、2011年連續(xù)巨虧。在退市新政出臺(tái)后，公司面臨退市風(fēng)險(xiǎn)。而此次重組的另一“主角”同煤集團(tuán)，基于發(fā)展“煤電一體化”特色電力主業(yè)的需要，正謀求旗下電力能源板塊借殼上市。在此背景下我省提出，以煤電聯(lián)營(yíng)的新思路，由同煤集團(tuán)重組漳澤電力，探索轉(zhuǎn)變能源提供方式、實(shí)現(xiàn)資源型經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的新路徑。
按照此前公布的重組方案，漳澤電力將以3.55元/股的價(jià)格，向同煤集團(tuán)發(fā)行股份6.8億股，購(gòu)買(mǎi)后者所持的塔山發(fā)電60%股權(quán)、同華發(fā)電95%股權(quán)、王坪發(fā)電60%股權(quán)、大唐熱電88.98%股權(quán)。中電投、山西國(guó)際電力，分別將其持有的1.85億股和1.14億股股份無(wú)償劃轉(zhuǎn)給山西省國(guó)資委，后者擬將上述股份全權(quán)委托同煤集團(tuán)管理，并在一年內(nèi)以增加資本金的方式注入同煤集團(tuán)。之后，同煤集團(tuán)將持有漳澤電力9.79億股，占重組完成后總股本的43.45%，成為第一大股東。
本次重組完成后，漳澤電力將成為同煤集團(tuán)電力產(chǎn)業(yè)的惟一平臺(tái)。重組注入的4個(gè)火電廠全部是擁有充足煤源供應(yīng)的坑口電廠。隨著今后煤炭資產(chǎn)注入，漳澤電力將按照坑口電廠模式發(fā)展，成為資本市場(chǎng)具有獨(dú)特優(yōu)勢(shì)的火電上市公司。根據(jù)規(guī)劃，到“十二五”末，漳澤電力的總裝機(jī)容量將翻一番，達(dá)到1500萬(wàn)千瓦、力爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)2000萬(wàn)千瓦，占到全省火力發(fā)電總裝機(jī)容量的1/4到1/3。
