中國儲(chǔ)能網(wǎng)訊：隨著電力市場化程度逐步提高，何時(shí)“入市交易”成為懸在許多新能源發(fā)電企業(yè)心中的一塊大石。而這也或?qū)⒔o其2023年及今后的業(yè)績表現(xiàn)帶來直接影響。
這種心態(tài)變化背后的一個(gè)重要原因是，過去一年間，電力現(xiàn)貨市場建設(shè)按下加速鍵，同時(shí)敲定了新能源的入場節(jié)奏。
去年2月，國家發(fā)改委、國家能源局印發(fā)的《關(guān)于加快建設(shè)全國統(tǒng)一電力市場體系的指導(dǎo)意見》在總體目標(biāo)中明確：到2030年，新能源全面參與市場交易。11月，國家能源局發(fā)布的《電力現(xiàn)貨市場基本規(guī)則（征求意見稿）》在近期建設(shè)主要任務(wù)中再次提到：穩(wěn)妥有序推動(dòng)新能源參與電力市場，并與現(xiàn)有新能源保障性政策做好銜接。
我國電力現(xiàn)貨市場的提出由來已久，2015年《關(guān)于推進(jìn)電力市場建設(shè)的實(shí)施意見》就提出要“逐步建立以中長期交易為主、現(xiàn)貨交易為補(bǔ)充的市場化電力電量平衡機(jī)制”；2018年我國啟動(dòng)首批電力現(xiàn)貨試點(diǎn)，包括8個(gè)地區(qū)，隨后2021年又新增第二批試點(diǎn)。
經(jīng)歷了數(shù)年的投石問路，目前我國電力現(xiàn)貨市場即將從試點(diǎn)走向全面鋪開。多份行業(yè)研報(bào)認(rèn)為，這將使得電力行業(yè)的建設(shè)成本、燃料成本和調(diào)節(jié)成本向下游傳導(dǎo)的機(jī)制逐漸順暢。然而，與這種樂觀情緒相對的卻是，許多新能源企業(yè)和投資者尚未做好準(zhǔn)備。
一位央企新能源投資人士對第一財(cái)經(jīng)表示，一個(gè)大型的集中式電站，投資規(guī)模在幾億到十幾億元，對于這種重資產(chǎn)投入，企業(yè)不追求高收益，而是更看重它的穩(wěn)定性，每年維持7%到8%的收益率即為可觀。但是進(jìn)入電力市場以后，電價(jià)或高或低，不好計(jì)算，這就很難得出準(zhǔn)確的收益率了，投資風(fēng)險(xiǎn)勢必加大?！半m然目前我們投資運(yùn)營的風(fēng)力和光伏電站，幾乎沒有參與電力現(xiàn)貨市場的，但是我們也在密切觀望發(fā)展情況?！?
入市后，電價(jià)與收益風(fēng)險(xiǎn)陡增
新能源入市前，在全額保障性收購制度下可以享受“保量保價(jià)”政策，即電量方面優(yōu)先消納，電價(jià)方面享受政府定價(jià)，大部分存量項(xiàng)目還享受度電補(bǔ)貼，收益基本上由實(shí)際上網(wǎng)電量決定，具有相對穩(wěn)定的收益預(yù)期。
然而，新能源入市之后，盡管電量方面相對來說仍然可以優(yōu)先消納，電價(jià)與收益卻面臨較大風(fēng)險(xiǎn)。對于已經(jīng)走進(jìn)電力現(xiàn)貨市場的企業(yè)而言，這種困頓尤為明顯。
遠(yuǎn)景智能電力交易專家龔昭宇長期從事電力市場設(shè)計(jì)及咨詢工作，他告訴記者，基于此前風(fēng)場經(jīng)營經(jīng)驗(yàn)來看，許多地區(qū)普遍存在新能源發(fā)電現(xiàn)貨結(jié)算度電均價(jià)低于燃煤電價(jià)的現(xiàn)象，以至于大部分風(fēng)場都難以達(dá)到過去標(biāo)桿價(jià)格結(jié)算收益。“不過，這種低價(jià)并不一定就意味著虧損，只能說相較于標(biāo)桿電價(jià)不那么賺錢了。”
而從去年多地零星披露的電力出清價(jià)格來看，現(xiàn)貨市場不僅使得部分時(shí)段的交易電價(jià)過低，甚至出現(xiàn)了“零元電價(jià)”“負(fù)電價(jià)”的窘境。
錦宏能源數(shù)據(jù)顯示，2022年3月4日11時(shí)13分，山西新能源發(fā)電出力創(chuàng)歷史新高，達(dá)到2216萬千瓦，占當(dāng)時(shí)全省發(fā)電出力的61.3%。當(dāng)天，山西電力現(xiàn)貨市場日前和日內(nèi)出清價(jià)格有17個(gè)小時(shí)左右處于0電價(jià)。
錦宏能源分析稱，與廣東電力現(xiàn)貨價(jià)格由動(dòng)力煤價(jià)格決定不同，山西電力現(xiàn)貨試點(diǎn)的市場出清價(jià)格基本由新能源出力大小決定。在新能源發(fā)電出力大量富余時(shí)段，出清電價(jià)基本持續(xù)維持在地板價(jià)；反之，在新能源發(fā)電出力小，需要火電頂峰運(yùn)行時(shí)段，往往會(huì)出現(xiàn)價(jià)格尖峰?！霸诟弑壤履茉措娏ΜF(xiàn)貨市場中，新能源大發(fā)時(shí)出清電價(jià)為0幾乎毫不稀奇。而且如果沒有特殊干預(yù)，可以預(yù)見0電價(jià)持續(xù)時(shí)間將會(huì)越來越長，也會(huì)在更多省份上演?！?
一位大型集中式光伏電站運(yùn)營人士告訴記者，為了滿足發(fā)電要求，西部某些時(shí)段甚至出現(xiàn)了負(fù)電價(jià)，這是因?yàn)槠髽I(yè)需要“虧本”從現(xiàn)貨市場買電以補(bǔ)足應(yīng)發(fā)而未發(fā)的電量。
上述人士分析稱，長期來看，新能源電站的交易風(fēng)險(xiǎn)主要由三方面導(dǎo)致：一是電力交易價(jià)格隨行就市?，F(xiàn)貨市場中，市場分時(shí)價(jià)格波動(dòng)則更大，風(fēng)險(xiǎn)加劇。二是新能源出力的波動(dòng)性、間歇性，導(dǎo)致其發(fā)電出力曲線難以與用電曲線相匹配。負(fù)荷高峰賣高價(jià)的電量相對較少，負(fù)荷低谷賣低電價(jià)的電量卻相對較多。三是新能源出力預(yù)測偏差較大。在現(xiàn)貨市場中需要為預(yù)測偏差引發(fā)的平衡成本付費(fèi)，即出力超出部分往往低價(jià)賣出，出力不足的部分往往需要高價(jià)被替發(fā)。這就導(dǎo)致許多企業(yè)在新能源入市后收益均有不同程度的降低，尤其是運(yùn)行現(xiàn)貨市場的地區(qū)。
如何合理規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)？
作為國家發(fā)展重點(diǎn)的新能源，現(xiàn)有的電力市場交易機(jī)制能順利解決其消納問題、合理體現(xiàn)綠色溢價(jià)嗎？
華北電力大學(xué)能源互聯(lián)網(wǎng)研究中心副主任王永利對第一財(cái)經(jīng)表示，電力現(xiàn)貨市場并不能完全解決可再生能源消納問題，現(xiàn)貨市場本質(zhì)是發(fā)現(xiàn)合理價(jià)格，充分反映市場供需關(guān)系，現(xiàn)貨市場的合理設(shè)計(jì)機(jī)制可以引導(dǎo)和促進(jìn)風(fēng)電消納。在我國，這些機(jī)制并非單一現(xiàn)貨市場可以完全解決，需要多層級市場協(xié)調(diào)配合，如輔助服務(wù)市場、容量市場、金融衍生品市場等。
龔昭宇表示，目前各地區(qū)的電力現(xiàn)貨市場試點(diǎn)仍處在探索階段，現(xiàn)行的機(jī)制也不代表未來必然的發(fā)展方向。例如，在大部分省份，扶貧光伏項(xiàng)目和分布式光伏項(xiàng)目還未進(jìn)入到現(xiàn)貨市場中。對于是平價(jià)項(xiàng)目還是補(bǔ)貼項(xiàng)目進(jìn)入現(xiàn)貨市場，各地也有不同看法。比如，山西是一開始僅允許補(bǔ)貼進(jìn)現(xiàn)貨，但山東、蒙西、甘肅是平價(jià)和補(bǔ)貼都進(jìn)現(xiàn)貨；河南當(dāng)前是僅允許增量的平價(jià)新能源項(xiàng)目要進(jìn)現(xiàn)貨，而青海是平價(jià)無補(bǔ)貼和競爭性配置新能源項(xiàng)目不進(jìn)現(xiàn)貨。
除此以外，有關(guān)新能源是否有容量補(bǔ)償，各地也不盡相同。山東的新能源電站由于有容量補(bǔ)償，其次不限制中長期合約電量比例，新能源中長期交易靈活，在夏季基本能實(shí)現(xiàn)收益高于基數(shù)模式的新能源場站。而其他省份還有待跟進(jìn)。
信達(dá)能源專題研報(bào)提出，現(xiàn)貨市場、輔助服務(wù)市場帶來收益率下行風(fēng)險(xiǎn)，其本質(zhì)是新能源給火電等可控機(jī)組繳納調(diào)節(jié)服務(wù)費(fèi)。但綠電市場帶來環(huán)境溢價(jià)，未來政策或?qū)⒃趦蓚€(gè)市場間做平衡，給予新能源發(fā)電相對合理的收益率。
“電量價(jià)值與環(huán)境價(jià)值分別獨(dú)立定價(jià)或?yàn)檩^好模式，但目前綠電市場將兩類價(jià)值合并定價(jià)，市場機(jī)制仍待理順?！鄙鲜鲅袌?bào)稱。
而在更完善的市場化機(jī)制出臺(tái)前，新能源企業(yè)仍有一定的作為空間。
龔昭宇認(rèn)為，盡管面臨收益滑坡的風(fēng)險(xiǎn)，但當(dāng)前新能源企業(yè)其實(shí)并不能選擇不參與?！斑@是大勢所趨，短期可以不進(jìn)，比如山東、廣東和湖北等可以依賴基數(shù)電量，但未來都要放開的。國家也需要電力現(xiàn)貨市場來消納新能源，保障電網(wǎng)安全，國家需要電力現(xiàn)貨市場以經(jīng)濟(jì)最優(yōu)的方式來消納新能源，保障電網(wǎng)安全，通過有效的價(jià)格信號來引導(dǎo)新能源投資建設(shè)等?！?
他建議，對于新能源企業(yè)而言，首先要了解未來的必然趨勢，認(rèn)知到自身電能量價(jià)值、容量價(jià)值和綠色環(huán)境價(jià)值的多元性，不要局限于“賣電”這一環(huán)，從更多維度回收成本支撐自身的發(fā)展。其次，企業(yè)要積極提高自身的交易決策能力，太多的虧損實(shí)質(zhì)上是交易能力不足、人為失誤等原因造成的。而在機(jī)制層面，他呼吁，能夠盡快構(gòu)建如容量市場、需求側(cè)響應(yīng)、轉(zhuǎn)動(dòng)慣量等適用于高比例新能源的新交易市場，以及完善新型市場主體的參與方式，更好地激勵(lì)新型市場主體發(fā)展。
